Chart Industries 和 Flowserve 将以全股票交易方式合并

Chart Industries, Inc. 和 Flowserve Corporation 于 6 月 4 日宣布，双方将以全股票交易的方式合并，打造一家估值约 190 亿美元的流程技术巨头。此次合并被誉为“平等合并”，将两家在压缩、热力、低温和流体管理技术领域拥有互补优势的行业领军企业强强联合。

合并后的公司预计将在交易完成后最终确定其新名称和品牌，总部将设在达拉斯，并在亚特兰大和休斯顿继续运营，业务遍及全球50多个国家。该交易尚需获得监管机构和股东的批准，预计将于2025年第四季度完成。

具有全球影响力的端到端工业解决方案

合并后的公司将为客户提供涵盖整个生命周期的服务，从工艺设计和关键任务设备到售后支持，依托其遍布全球的超过550万台设备的装机量。Chart和Flowserve在截至2025年第一季度的过去12个月中，合计营收达88亿美元，其中售后服务收入约为37亿美元，占总营收的42%。

Chart公司总裁兼首席执行官吉尔·埃文科表示：“此次合并将两家高度互补的公司整合在一起，使其拥有足够的规模、财务实力和系统能力，以满足各行各业对工艺技术日益增长的需求。”她将担任合并后公司董事会主席。Flowserve公司首席执行官斯科特·罗威将出任合并后公司的首席执行官。

多元化市场和战略协同效应

合并后的公司将服务于包括液化天然气、碳捕获、氢能、数据中心、工业气体、化学加工、核能、水资源、采矿以及食品饮料在内的多元化高增长市场。公司领导层表示，此次合并将增强公司在市场周期中的韧性和可预测性。

Chart 和 Flowserve 预计将在三年内实现约 3 亿美元的年度成本协同效应，同时带来至少 2% 的增量收入协同效应。节约成本的领域包括采购、组织效率提升以及消除冗余的上市公司成本。

预计合并后的公司在第一年将提升调整后每股收益。合并后的公司预计将保持投资级资产负债表，预计交易完成时净债务与调整后EBITDA的杠杆比率为2.0倍。过去12个月的现金流约为18亿美元。

根据协议条款，Chart股东每持有1股Chart股票，将获得3.165股Flowserve股票。合并后，Chart股东将持有新公司约53.5%的股份，Flowserve股东将持有约46.5%的股份。

董事会将由两家公司各六名成员组成。约翰·加里森将担任首席独立董事。

全球尺度下的不断演变的能源格局

两家公司的高管都强调了在能源转型市场中引领潮流的机会，将设备和数字平台相结合，以实现下一代流体和热管理。

罗威表示：“我们不断扩展的技术和服务组合，加上更广泛的地域覆盖和稳健的财务状况，为长期价值创造创造了一个引人注目的平台。”